Pinheiro Neto Advogados asistió a Cielo S.A., empresa brasileña que presta servicios de medios de pago, estructuró un nuevo fondo de inversión en derechos de crédito (FIDC) por un monto de BRL 5.000 millones (USD 1.599 millones aprox. al 8/8/2017) y, como parte de este, ejecutó una oferta de cuotas restringida en el mercado local. 

En la operación, que se registró el pasado 31 de julio, Banco do Brasil - Investimentos S.A. y Banco Bradesco BBI S.A., entidades controladoras de Cielo, también fueron asistidas por Pinheiro Neto Advogados.

La firma explicó que el nuevo FIDC le permite a Cielo ajustar su negocio de anticipación de créditos a comerciantes bajo su sistema de adquisición.

Resaltó que se trata de “uno de los mayores fondos de inversión en derechos de crédito en el mercado”.
En una comunicación dirigida al mercado, Cielo explicó que el nuevo FIDC debe ser el principal vehículo para sus operaciones ARV o e cuentas por cobrar. 

Con más de 1,8 millones de clientes, la compañía, que fue fundada en 1995, es considerada como la mayor procesadora de tarjetas de crédito de Brasil y líder en América Latina en el segmento de pagos electrónicos.

Asesores de Cielo S.A., Banco do Brasil - Investimentos S.A. y Banco Bradesco BBI S.A.:

Pinheiro Neto Advogados: Socios Ricardo Simões Russo y Caio Cruz Ferreira Silva. Asociados Leonardo Baptista Rodrigues Cruz, Leandro Vivarelli Molina y Felipe Tucunduva Van Den Berch Van Heemstede. Pasante Lucas Marinho.

Las empresas químicas estadounidenses DuPont Corporation y The Dow Chemical Company recibieron el pasado 4 de agosto las aprobaciones reglamentarias para el cierre de la fusión que ambas adelantaban desde diciembre de 2015, según lo reseñado por DuPont en un comunicado en su portal corporativo.

En Chile, las empresas lograron la aprobación de la negociación por parte de la Fiscalía Nacional Económica (FNE), encargada de la normativa antitrust en la nación austral, el pasado 14 de julio.

En el trámite, Urenda, Rencoret, Orrego y Dörr, en Santiago, y Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP, en Washington D.C., Colonia y Londres, asistieron a Dow. La empresa, además, se apoyó en sus abogados internos.

Por su lado, Claro & Cia. en Santiago, y Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP en Frankfurt y Bruselas, brindaron asesoría a DuPont, junto al equipo legal interno de la empresa.

A raíz de la megafusión, cuyo valor asciende a USD 130.000 millones, las acciones de Dow y DuPont dejarán de cotizarse en la Bolsa de Nueva York (NYSE) el 31 de agosto próximo. Las acciones de DowDuPont, ya fusionada, comenzarán a cotizarse en la NYSE bajo el símbolo DWDP el 1 de septiembre de 2017, de acuerdo con el reporte de DuPont ya referido.

Las compañías esperan que las spin-offs previstas ocurran dentro de los 18 meses a partir del cierre de la operación.

De acuerdo con información suministrada a LexLatin por Urenda, Rencoret, Orrego y Dörr, la aprobación se trató de la primera operación de fusión bajo la nueva normativa para el control de fusiones implementada en Chile, a partir del 1 de junio de 2017.

Nuestra asistencia, dice el despacho, “incluyó la negociación, redacción y presentación ante la FNE de la primera notificación bajo la nueva regulación y un paquete de medidas correctivas, que incluía una solicitud de exención de presentación de información previamente presentada en una investigación iniciada en diciembre de 2015, en la cual ayudamos a Dow con solicitudes de información, citaciones, reuniones con la autoridad, entre otras”.

DuPont Corporation, es una empresa multinacional de origen estadounidense dedicada a varias ramas industriales de la química. Actualmente cuenta con unos 64.000 empleados en todo el mundo. Es una de las empresas más grande en su rubro a escala mundial, junto con Basf, o su nueva socia, Dow Chemical Company.

Dow Chemical Company fabrica y suministra productos que se utilizan como materias primas en la fabricación de productos químicos. Tiene un segmento de ciencias agrícolas, adhesivos y espumas para uso en la industria del transporte, entre otros. La compañía fue fundada en 1897 y está basada en Midland, Michigan.

Asesores de DuPont Corporation:

• Abogado in-house para América Latina: Alexandre Dip Hannemann.
• Claro & Cia (Chile): Socio José Miguel Huerta. Asociados Benjamín López y Martín Fischer. 
• Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom (Frankfurt y Bruselas): Consejero Thorsten C. Goetz. Asociada Franziska M. Rupp.

Asesores de The Dow Chemical Company:

• Abogados in-house (Argentina y América Latina): Lino Palacio, Josefina Tobias y Mark Bradley.
• Urenda, Rencoret, Orrego y Dörr (Chile): Socios Gonzalo Rencoret y Nicholas Mocarquer. Asociados Raúl Gómez, Santiago Verdugo y Bernardita Schmidt
• Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP (Washington D.C., Londres y Colonia): Socia Elaine Ewing. Consejeros Tilman Kuhn y David R. Little. Asociados Enno Ahlenstiel y Shin-Shin Hua.

El grupo francés de materiales de construcción Saint-Gobain do Brasil Produtos Industriais e para Construção Ltda. adquirió 100 % de la firma ATB Indústria e Comércio de Adesivos S.A. (TekBond), segunda firma en importancia en el mercado de adhesivos industriales en Brasil. El valor de la compra no fue revelado.

Pinheiro Neto Advogados aconsejó a Saint-Gobain. Entretanto, Souza, Cescon, Barrieu & Flesch Advogados y Gaudêncio McNaughton Advogados representaron a ATB, compuesta por los accionistas Eduardo de Mello e Albuquerque, Hanie Issa Junior, Leonardo Carvalho D'Oliveira Porto, GCP I - Fundo de Investimento em Participações, Khenar Participações Ltda. y Hamilton Lane Fundo de Investimento em Participações - Co Investimento.

Gaudêncio McNaughton asesoró a los fundadores de TekBond, mientras Souza Cescon se encargó de representar legalmente a los demás accionistas.

El acuerdo, sellado el 25 de julio, está sujeto a la aprobación del Consejo Administrativo de Defensa Económica (Cade).

El grupo francés asegura que la adquisición del activo permitirá a Saint-Gobain en Brasil crear importantes sinergias, considerando que, según Thierry Fournier, presidente para Brasil, Argentina y Chile, la compra se suma a otras seis operaciones realizadas desde 2016, que van en sintonía con la estrategia de la empresa de continuar invirtiendo y apostando por el mercado brasileño, refirió Investimentos e Notícias.

Tekbond se especializa en la producción e importación de adhesivos instantáneos, selladores, cerraduras químicas, siliconas y otros productos relacionados. Sus productos se utilizan para uso doméstico e industrial en diversos segmentos de mercado, tales como construcción, industria, artesanía, muebles, automoción y productos de consumo. La empresa fue fundada en 2002 y tiene su sede en Embu das Artes, Brasil.

Saint-Gobain do Brasil es una filial de la multinacional francesa Saint-Gobain. Ofrece tuberías de agua potable y sistemas de aguas residuales, materiales de construcción, productos de vidrio para la construcción e industrias automotrices, y materiales de alto rendimiento para el sector tecnológico.

La empresa está presente en cinco regiones brasileñas y posee 70 tiendas en el país, 57 fábricas, 43 centros de distribución, 23 oficinas, 10 mineros y un centro de investigación y desarrollo. 

Asesores de Saint-Gobain do Brasil Produtos Industriais e para Construção Ltda.:

Pinheiro Neto Advogados: Socio Antonio José Mattos Morello. Asociados Priscila Gurgel Menezes y Camila Otani Nishi.

Asesores de accionistas de ATB Indústria e Comércio de Adesivos S.A.:

Souza, Cescon, Barrieu & Flesch Advogados: Socio Frederico Viana Rodrigues. Asociado Eduardo Augusto Caixeta Menezes.

Gaudêncio McNaughton Advogados: Socio Samuel Carvalho Gaudêncio.

El 31 de julio, las operaciones de American International Group, Inc. (AIG) en Colombia (AIG Seguros Colombia S.A.) fueron adquiridas por la aseguradora y reaseguradora mundial de bienes y accidentes Fairfax Financial Holdings Limited, en cuya transacción estuvieron involucrados cinco accionistas de AIG Colombia, constituidos en Estados Unidos, Puerto Rico y España. La negociación obtuvo el visto bueno de las autoridades colombianas.

Brigard & Urrutia y Debevoise & Plimpton LLP (Nueva York y Londres) representaron a AIG International Group, Inc. y AIG Seguros Colombia S.A., este último se apoyó además en su equipo interno de abogados. Por su parte, Posse Herrera Ruiz aconsejó legalmente a Fairfax.

Esta operación forma parte de una transacción global en la cual AIG venderá además sus operaciones en Argentina, Chile, Uruguay, Venezuela y Turquía, así como los derechos de renovación para la cartera de negocios locales de AIG en Europa Central y del Este, Bulgaria, República Checa, Hungría, Polonia, Rumania y Eslovaquia. También asumirá los activos y conservará a los empleados de AIG.

El monto global de los desembolsos en efectivo es de aproximadamente USD 240 millones y cada transacción está sujeta a las aprobaciones regulatorias pertinentes de las diferentes jurisdicciones.

Tras la operación, Fairfax se convertirá en el principal socio multinacional estratégico de la red que servirá a los clientes globales de AIG en estos países.

Los accionistas de AIG Colombia involucrados en la negociación fueron AIG Insurance Agency, Inc. Puerto Rico; AIG Insurance Company - Puerto Rico, AIG Latin America Investments LLC, AIG Latin America Holdings LLC y AIG Property Casualty International LLC.

AIG Colombia informó en su portal corporativo que la compañía será renombrada como SBS Seguros Colombia S.A., cuya marca se encuentra en proceso de registro. Comentó que a partir de este momento, sus clientes empezarán a ver las dos marcas en algunos documentos comerciales, lo que no afecta la vigencia, coberturas, el respaldo, ni el compromiso que tienen con ellos.

La canadiense Fairfax Financial Holdings Limited es una sociedad que, a través de sus subsidiarias, se dedica al seguro de daños y perjuicios y a la gestión de reaseguros y de inversiones. 

American International Group, Inc. es una compañía estadounidense, líder mundial de seguros y servicios financieros. Su red se extiende por más de 130 países y sus clientes son particulares, instituciones y empresas.

Asesores de AIG International Group, Inc. y a AIG Seguros Colombia S.A.:

Abogada in-house de Seguros Colombia S.A.: Catalina Gaviria.

Brigard & Urrutia: Socio Darío Laguado Giraldo. Asociados Christian Díaz Ordóñez y Juan Pablo Malaver.

Debevoise & Plimpton LLP (Nueva York y Londres): Socios Andrew L. Bab, John M. Vasily, David Innes, James C. Scoville y Richard Ward. Consejero internacional Timothy McIver. Asociados Megan Atkinson, Christopher Garrett, Laurence Hanesworth, Benjamin Lyon, Timothy Merchant, Angela W. Lee, Kristen A. Matthews, Paul Eastham y Anne-Mette Heemsoth.

Asesores de Fairfax Financial Holdings Limited.:

Posse Herrera Ruiz: Socio Oscar Tutasaura. Asociadas Lina Lineros y Diana Salazar.

En Venezuela, las firmas Tinoco, Travieso, Planchart & Núñez y Girán Abogados & Asociados (GA&A) establecieron una “alianza estratégica de trabajo, basada en la complementariedad de las fortalezas de cada uno para ofrecer y fortalecer un completo portafolio de servicios en todas las áreas del Derecho”, reveló la primera a LexLatin.

En medio de la peor crisis política y socioeconómica en la historia del país andino, los bufetes decidieron demostrar su “compromiso con el futuro de Venezuela, independientemente de las circunstancias actuales” así como “la constante adaptación de nuestros servicios, con el fin de afrontar nuevos retos profesionales.”

Tinoco Travieso precisó que con la unión, efectiva desde julio, refuerza su departamento laboral, mientras que Girán Abogados amplía su oferta de servicios legales al resto de las áreas del Derecho distintas a la laboral. “Esta alianza refleja la suma de 150 años de experiencia en el mercado de los servicios legales de dos firmas de reconocida reputación que comparten valores de ética, excelencia, profesionalismo, responsabilidad, lealtad y compromiso”, resaltó.

En cuanto a las estructuras y funcionamiento de las firmas, subrayó que “la alianza no incorpora cambios a nivel societario de los Escritorios (…) cada uno seguirá operando de la misma forma desde sus respectivas oficinas, reforzando y ampliando su oferta de servicios a través de un apoyo mutuo.”

También compartirán la cartera de clientes en todas las áreas. “Cada Escritorio mantendrá la relación con sus clientes de la misma forma que ha sido manejada hasta la fecha, ofreciéndoles además los servicios del Escritorio aliado, para establecer relaciones de trabajo sinérgico entre ambos”, aseveró.

Sobre los retos y ventajas de la alianza, Tinoco Travieso afirmó que “permitirá, por una parte, que GA&A diversifique su portafolio de servicios en todas las áreas del derecho distintas a la laboral. Y por otra, que TTP&N fortalezca sus servicios en el área del derecho laboral, creciendo de esta manera para brindar más soluciones a sus clientes.”

El más reciente movimiento en Venezuela fue el de Baker McKenzie en junio, la cual  anunció la salida de cuatro socios en la oficina de ese país, la primera que abrió la firma fuera de Estados Unidos. En ese contexto, el bufete dijo a LexLatin: "Venezuela se enfrenta actualmente a una difícil perspectiva económica, impactando la demanda de servicios legales en el mercado.”